Coraz więcej osób jest zainteresowanych inwestowaniem w kryptowaluty, zwłaszcza po wzroście popularności bitcoina. Co początkujący powinien wiedzieć o obecnym rynku kryptowalut?
Bitcoin był pierwszą kryptowalutą, która pojawiła się na rynku inwestycyjnym około 2009 roku. Ponad 10 lat później przeżywamy już boom na kryptowaluty i nie da się uciec od newsów o kryptowalutach.
Menedżer społeczności Coinmotion, Pessi Peura, wyjaśnia, czym różni się inwestowanie w kryptowaluty od inwestowania w akcje, czy bitcoin jest nadal wart inwestycji i co dzieje się obecnie w przestrzeni inwestycyjnej kryptowalut.
Inwestowanie w kryptowaluty różni się od inwestowania w akcje, w szczególności pod względem wyboru aktywów i dywersyfikacji w czasie. Kryptowaluty są inwestycją o wyższym ryzyku niż akcje czy fundusze, ale jednorazowa inwestycja może być znacznie niższa niż w przypadku akcji.
- Inwestowanie w kryptowaluty charakteryzuje się większą zmiennością, tj. wahaniami wartości, co sprawia, że kryptowaluty są inwestycją wysokiego ryzyka, zwłaszcza w krótkim okresie. Jednak wraz z rozwojem rynku kryptowalut, zmienność nieco się wyrównała" - mówi Peura.
Dlatego może warto, aby inwestor zaczął inwestować w kryptowaluty z małą dywersyfikacją czasową, gdzie średnia cena inwestycji pochodzi z dłuższego horyzontu czasowego. W ten sposób wyrównuje się wahania wartości. Podczas inwestowania w kryptowaluty, jednorazowa inwestycja może być tak mała jak €10.
- Najbardziej typowym punktem wyjścia jest przedział od 50 do 100 euro, co sprawia, że kryptowaluty są inwestycją o niskim progu" - mówi Peura.
Nie ma dolnej granicy inwestowania w kryptowaluty, ale mogą istnieć pewne różnice w zależności od usługi. Ponadto, możesz podpisać miesięczny kontrakt oszczędnościowy na kryptowaluty, w którym określona kwota euro jest automatycznie wykorzystywana do zakupu wstępnie wybranych kryptowalut każdego miesiąca.
Główną różnicą między inwestowaniem w kryptowaluty a inwestowaniem w akcje jest sposób generowania zysków. Akcje zapewniają stały zwrot w postaci dywidend. Z drugiej strony, kryptowaluty generują zyski jedynie poprzez aprecjację kapitału.
- Potencjał dochodowy kryptowalut został skrytykowany. Dlatego też obligacje kryptowalutowe zostały wprowadzone jako nowy produkt, który również pozwala na ciągłe zyski. Inwestorzy mogą zaciągać pożyczki pod zastaw kryptowalut, które posiadają i otrzymują odsetki. Dzięki temu inwestor otrzymuje stopę zwrotu zbliżoną do dywidendy" - mówi Peura.
Horyzont inwestycyjny dla kryptowalut również różni się od tego dla akcji. Mówi się, że akcje podwajają swoją wartość średnio w ciągu około 10 lat. W przypadku kryptowalut, wzrost wartości i sposób jej utrzymania jest bardziej niepewny.
Jeśli wszystko pójdzie dobrze, możliwe jest repatriacja zysków wygenerowanych przez inwestycje w kryptowaluty w krótkim okresie czasu. Jednak dramatyczny spadek wartości bitcoina o około 21 000 euro w maju 2021 r. pokazuje, że zmiana wartości kryptowalut może być znacznie większa niż w przypadku akcji.
- Jeśli spojrzeć na historyczną cenę bitcoina, można zauważyć, że jego wartość wzrasta falami. Jest kilka skoków, ale i spadków. W świetle historycznym, po trzech latach inwestycji, jak dotąd zawsze przynosiła ona zyski. Jednak historia nie jest gwarancją przyszłości, mówi Peura.
Bitcoin jest najbardziej znaną kryptowalutą, a jej rosnąca wartość była szeroko opisywana w mediach w ostatnich latach. Wielu inwestorów, którzy są nowi w kryptowalutach, może się zastanawiać, czy warto inwestować w bitcoina, gdy jest on już wart dziesiątki tysięcy euro.
- Bitcoin jest najpopularniejszą kryptowalutą i wyraźnie korzysta z przewagi pierwszego gracza. Bitcoin jest najczęściej inwestowaną i najczęściej używaną kryptowalutą. Ponadto, bitcoin ma największą wiarygodność i niezawodność - bitcoin jest popularny wśród inwestorów detalicznych, a banki są również zainteresowane nim jako walutą" - mówi Peura.
Według Peura, bitcoin jest historycznie najbardziej udaną kryptowalutą, a różni eksperci szacują jego szczytową wartość na ponad 100 000 euro.
Nowe bitcoiny są tworzone co 10 minut przez mining. "Kopacze" są wynagradzani za tworzenie nowych bitcoinów na rynku. Istnieje jednak skończona liczba bitcoinów - co stanie się z wartością kryptowaluty, gdy wszystkie bitcoiny zostaną już stworzone?
W chwili obecnej powstało już około 18,7 milionów bitcoinów. Szacuje się, że do 2140 roku powstanie wszystkich 21 milionów bitcoinów.
- Dla wartości bitcoina będzie korzystne, gdy nie będzie już tworzona nowa waluta. Wtedy bitcoin stanie się jeszcze rzadszym zasobem" - mówi Peura.
Liczba nowych bitcoinów będzie się z czasem zmniejszać, co oznacza, że będzie też mniej nagród za ich wydobycie. Co cztery lata wartość opłat za wydobycie bitcoinów spada o połowę.
W przyszłości model opłat ulegnie zmianie i będzie w większym stopniu koncentrował się na utrzymaniu sieci i weryfikacji bezpiecznych transferów. Pomysł polega na tym, że weryfikatorzy kryptowalut będą otrzymywać niewielkie opłaty za przelewy, gdy wirtualne waluty będą przenoszone z jednego konta lub portfela na drugi. Bitcoin będzie więc nadal funkcjonował z nieco innym modelem wynagradzania, w którym zamiast wydobycia, nagrodą jest poświadczenie transferu.
Ethereum szybko zwiększyło swoją wartość, stając się drugą co do wielkości kryptowalutą. Ethereum jest drugą co do wielkości kryptowalutą pod względem wartości rynkowej, wielokrotnie większą niż trzecia co do wielkości kryptowaluta.
- Ethereum jest platformą inteligentnych kontraktów i wiele kryptowalut jest na niej opartych. Wiele kryptowalut i usług opartych jest na Ethereum i jego blockchainie" - mówi Peura.
Bitcoin i Ethereum rywalizują o miano największej kryptowaluty. W czerwcu 2021 r. wartość Ethereum wzrosła aż o 1000% w porównaniu z rokiem poprzednim.
- Wielu oczekuje, że Ethereum prześcignie bitcoina. Ethereum już dogoniło większość bitcoina pod względem wzrostu wartości. Ale trudno przewidzieć, kiedy to się stanie i czy w ogóle się stanie - mówi Peura.
Wiosną 2021 roku, tweety Elona Muska, zwłaszcza te, które wstrząsnęły kursem bitcoina, a także tak zwane "kryptowaluty meme", takie jak dogecoin, stały się tematem rozmów w mieście. Co powinniśmy myśleć o tych tak bardzo nagłaśnianych zjawiskach?
Elon Musk zyskał rozgłos, jeśli chodzi o wpływ jego tweetów na gospodarkę. Kiedy Musk dodał #bitcoin do swojego profilu na Twitterze na początku 2021 roku, wartość bitcoina wzrosła o około 20%. Później, po tym jak Musk sprzedał swoje akcje bitcoina w maju 2021 roku, wartość bitcoina spadła aż o 40% od szczytu.
- Musk był szczególnie krytyczny wobec zużycia energii przez bitcoina. To prawda, że bitcoin zużywa energię elektryczną, ale dzięki temu sieć jest bezpieczna i niezawodna. Zapewnia również system monetarny, który jest niezależny od banków. Wypowiedzi te powodują zmienność, zwłaszcza w krótkim terminie, ale może to również wpłynąć na postrzeganie bitcoina i kryptowalut w ogóle" - mówi Peura.
Elon Musk, tweetując o kryptowalutach, przyczynił się również do wzrostu wartości kryptowaluty meme dogecoin. Dogecoin jest długoterminową kryptowalutą stworzoną w 2013 roku.
- Dogecoin został stworzony z poczuciem humoru, co znajduje odzwierciedlenie w jego nazwie i logo. Dogecoin to funkcjonalna kryptowaluta, a jej przelewy są szybkie i tanie" - mówi Peura.
Wahania wartości są szczególnie duże w przypadku dogecoina, bardziej niż w przypadku bitcoina czy ethereum. Dogecoin jest jedną z kryptowalut, która wzrosła najbardziej, zaskakując nawet analityków.
- Zachowanie inwestycyjne Dogecoin jest bardzo podobne do zjawiska, które można zaobserwować na giełdzie, na przykład w przypadku GameStop. Dogecoin jest szczególnym faworytem inwestorów z reddita" - mówi Peura.
Według CoinMarketCap, istnieje około 10 000 różnych typów kryptowalut.
- W rzeczywistości jest ich o wiele więcej, ponieważ każdy, kto posiada umiejętności programistyczne, może stworzyć własną kryptowalutę. Nowa kryptowaluta powstaje poprzez skopiowanie mechanizmu operacyjnego innej kryptowaluty, wprowadzenie do niego zmian, a następnie wprowadzenie go na rynek" - powiedział Peura.
Peura ostrzega początkujących, aby byli ostrożni z małymi kryptowalutami. Szum wokół potencjału mniejszych kryptowalut i marzenie o szybkim wzbogaceniu się może doprowadzić początkującego inwestora kryptowalutowego do podjęcia niepotrzebnego ryzyka.
Nowe kryptowaluty mogą napotkać różne wyzwania, takie jak spadek wartości lub zniknięcie całej kryptowaluty z rynku.
- Dla początkującego inwestora bezpieczniej jest patrzeć na szczyty różnych top list i trzymać się najbardziej znanych kryptowalut. Wiele z dużych kryptowalut ma oszałamiające stopy wzrostu, więc bardziej sensowne jest trzymanie się 100 największych kryptowalut" - mówi Peura.
Coinmotion ma obecnie w swoim portfolio 9 różnych kryptowalut, w tym wszystkie najpopularniejsze kryptowaluty. Według Peura, nowe podmioty mogą z pewnością wznieść się na szczyt i wnieść coś nowego na rynek, ale znalezienie dobrych małych kryptowalut jest jak gra na loterii.
- Włączenie nowych kryptowalut przez Coinmotion jest dość umiarkowane. Zawsze wykonujemy dobrą pracę w tle nad funkcjonalnością waluty i użytecznością systemu. Dodatkowo na wybór wpływa popyt ze strony klientów. Nie wprowadzamy jednak nowych kryptowalut o wysokim ryzyku ani nie wprowadzamy nowych kryptowalut do oferty - mówi Peura.
Inwestowanie w kryptowaluty różni się pod wieloma względami od inwestowania w akcje, ale są też podobieństwa. Inwestowanie w kryptowaluty jest działalnością inwestycyjną o wysokim ryzyku, gdzie wartość waluty może wzrosnąć lub spaść. Jak każda inwestycja, inwestowanie w kryptowaluty niesie ze sobą ryzyko, że nie odzyskasz zainwestowanych pieniędzy.
Wysokie wahania wartości można jednak zniwelować, dokonując powtarzających się co miesiąc inwestycji ryczałtowych. Oprócz wzrostu wartości, można również zarobić na odsetkach wypłacanych od obligacji kryptowalutowych.
Przeczytaj więcej o kryptowalutach na stronie Sorttera, w tym 4 błędne przekonania na temat kryptowalut.
